穿透式监管！用友BIP国资云开启国资监管最新范式

在2018年中国人民银行中国银行保险监督管理委员会和中国证券监督管理委员会国家外汇管理局联合发布的《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》中也提出了“穿透式监管”的要求，“实行穿透式监管,对于多层嵌套资产管理产品,向上识别产品的最终投资者,向下识别产品的底层资产”。

无独有偶，穿透式监管需求不只是在金融领域，在国资监管领域中，同样存在业务实质不清晰、监管执行不一致、信息披露不及时、数据报送不准确等诸多问题，也迫切需要“穿透式监管”。

按照国务院国资委《加快推进国资国企在线监管系统建设工作的通知》（国资厅〔2021〕145号文）要求“力争2025年底前，全国国资国企全面建立横向到边、纵向到底、全面协同的数字化智能化监管体系。全国国资国企在线监管系统的系统集成和大数据分析能力全面增强，在辅助政务决策、服务企业发展方面作用充分发挥;绘制的企业"监管画像"更加直观准确，监测预警和风险防范能力全面提升，保障国资国企发展改革监管和党的建设工作更加有力。同时，全面感知、智能辨识、智能分析和智能预测的智能化管理模式日趋成熟，驱动引领更多国有企业成为具有全球竞争力的世界一流企业。”

“穿透式监管”，对于国资国企强化系统监测和风险预警，系统绘制企业“监管画像”，多维度、全视角综合分析研判，及时发现隐性风险点，强化风险防范主体责任，系统提升企业在线管控系统风险防范能力，加强对运营、债务、投资等重要领域风险防范和问题阻断的支撑作用，保持国有经济平稳健康运行，坚决守住不发生重大风险的底线极为重要。

“穿透式监管”模式，与传统的“填报式监管”相比，有四大价值创新：

穿透式监管实现了从监管侧到业务侧的监督管理一体化联动，从国资委到平台公司到业务单元的多级次组织联动，从监管数据到汇总数据到业务数据的数据联动，从事后信息上报到事中业务监督到事前风险预警的闭环联动，穿透式监管的多维联动监管，大大提升了监管效率和效果。

更加强调事前事中事后全过程的风险预警和提示，运用科技手段和智能工具，延伸监督触角和强化数据的关联分析，充分利用智能数据分析模型，智能化的监管，提升监管效率。

根据监管企业的属性、行业和业务设计差异化的监督框架，紧密结合被监管企业的经营主线，提供符合其行业特征，符合其商业逻辑的监管，进行差异化监管，能够做到更加精准，更加有效的监管。

在“以管资本为主加快国有资产监管职能转变”的时代背景下，用友创造性的提出了国有资本“穿透式监管”主张。以管资本为核心，以严格决策程序、规范资本运作、提高资本回报、维护资本安全为重点，以监管企业内部外数据为基础，以监管指标和模型为抓手，以监管领域和监管要素为主线，以数智化技术为手段，以改进监管方式、创新监管模式为、提升监管成效、支撑监管决策为目标，构建新型国资监管平台和体系。

用友BIP国资云，作为真正的国资穿透式监管云平台，包含一个顶层框架，十条业务主线，四个作业平台，二个支撑平台，以及相关的基础设施、数据治理体系和配套管理体系，四个作业平台包括穿透主线平台、业务协同平台、风险预警平台和分析决策平台。

2021年山西省委省政府创新性地提出“分级授权、厘清职责、品字架构”的改革思路。分级授权，就是省政府授权国资委履行出资人职责，国资委将出资人管资本职责全部授权国有资本运营公司。厘清职责，就是省国资委专司监管，国有资本运营公司履行出资人管资本职责，推动国有资本优化布局、战略重组、创新体制、服务转型。品字架构，就是在授权范围内明确的事项，省国资委和国资运营公司各自对省委省政府负责，形成按照市场化、法治化方式高效运转的国资监管体制，国资监管体制改革的顶层设计全面完成。

根据山西省“品”字架构的国资改革模式，结合用友多年国资委及国资运营公司数字化监管平台的最佳实践经验，提出了山西国运穿透式监管平台的三大建设方向：资本布局优化、动态监管业务、双向创优机制。确定了“专业化运作、市场化运营、法制化管理、穿透式监管”三化一式建设思路，创新突破并首次落地穿透式监管，实现资本布局优化，动态监管业务和促进制度创优与技术创优的充分融合。